Įmonės restruktūrizavimas yra sudėtingas procesas, kurio metu būtina atlikti įmonės vertinimą. Civilinė byla Nr. 2-362-450/2024 iliustruoja teismo sprendimus dėl įmonės restruktūrizavimo ir bankroto.
Teisiniai aspektai
Kauno apygardos teismas 2018 m. vasario 23 d. nutartimi iškėlė uždarajai akcinei bendrovei (toliau - ir UAB) „Būstuva“ (toliau - ir bendrovė) restruktūrizavimo bylą, restruktūrizavimo administratore paskyrė UAB Įmonių bankroto administravimo ir teisinių paslaugų biurą (toliau - ir administratorė). Nutartis įsiteisėjo 2018 m. kovo 3 d.
Kauno apygardos teismas 2018 m. spalio 5 d. nutartimi patvirtino restruktūrizuojamos UAB (toliau - ir RUAB) „Būstuva“ restruktūrizavimo planą ketverių metų laikotarpiui. 2019 m. balandžio 30 d., 2020 m. balandžio 14 d. bei 2021 m. gegužės 11 d. nutartimis teismas, patvirtinęs RUAB „Būstuva“ restruktūrizavimo plano pakeitimus, pratęsė RUAB „Būstuva“ restruktūrizavimo terminą iki 2023 m. spalio 5 d.
RUAB „Būstuva“ administratorė pateikė teismui prašymą nutraukti RUAB „Būstuva“ restruktūrizavimo bylą Lietuvos Respublikos juridinių asmenų nemokumo įstatymo (toliau - JANĮ) 114 straipsnio 1 dalies 5 punkte nustatytu pagrindu.
Restruktūrizavimo plano įgyvendinimas
Nurodė, kad, atsižvelgdama, jog RUAB „Būstuva“ restruktūrizavimo plano įgyvendinimo terminas baigėsi 2023 m. spalio 5 d., administratorė 2023 m. rugsėjo 18 d. pranešimu informavo RUAB „Būstuva“ apie 2023 m. spalio 10 d. planuojamą kreditorių susirinkimą darbotvarkės klausimu dėl pritarimo galutinei restruktūrizavimo ataskaitai bei įpareigojo RUAB „Būstuva“ ne vėliau kaip iki 2023 m. rugsėjo 24 d. pateikti administratorei informaciją apie restruktūrizavimo plane numatytų priemonių įgyvendinimą, kreditorių reikalavimams tenkinti skirtas sumas pagal kreditorių reikalavimų tenkinimo eilę ir etapus, kuri yra reikalinga administratorei parengti bei pateikti galutinę restruktūrizavimo ataskaitą kreditorių susirinkimui.
2023 m. rugsėjo 25 d. administratorė gavo RUAB „Būstuva“ generalinio direktoriaus raštą, kuriame jis nurodė, kad vyksta derybos su kreditoriais dėl galutinio atsiskaitymo tvarkos, todėl prašė atidėti informacijos pateikimo terminą iki 2023 m. spalio 10 d. ir perkelti RUAB „Būstuva“ kreditorių susirinkimo datą į 2023 m. spalio 25 d. Administratorė prašymą patenkino ir įpareigojo RUAB „Būstuva“ ne vėliau kaip iki 2023 m. spalio 10 d. pateikti prašomą informaciją.
2023 m. spalio 10 d. administratorė gavo RUAB „Būstuva“ raštą, kuriame nurodoma, kad vyksta derybos su kreditoriais, todėl prašė atidėti informacijos pateikimo terminą iki 2023 m. spalio 31 d. ir perkelti RUAB „Būstuva“ kreditorių susirinkimo datą į 2023 m. lapkričio 15 d. Atsižvelgdama į gautą prašymą, administratorė perkėlė planuotą kreditorių susirinkimo datą į 2023 m. lapkričio 6 d. bei įpareigojo RUAB „Būstuva“ ne vėliau kaip iki 2023 m. spalio 19 d. (įskaitytinai) pateikti prašomą informaciją.
Pažymėjo, kad iki nurodytos datos negavus informacijos, kreditorių susirinkimas dėl pritarimo galutinei restruktūrizavimo ataskaitai nebus šaukiamas ir administratorė pateiks teismui prašymą dėl RUAB „Būstuva“ restruktūrizavimo bylos nutraukimo. Administratorė iki nurodytos datos negavo prašomos informacijos, dėl to negalėjo parengti ir pateikti galutinės RUAB „Būstuva“ restruktūrizavimo ataskaitos, todėl prašė teismo nutraukti RUAB „Būstuva“ restruktūrizavimo bylą.
Kreditorė UAB „G3G“ pateikė atsiliepimą, kuriuo prašė nutraukti RUAB ,,Būstuva“ restruktūrizavimo bylą ir patvirtinti jos patikslintą 586 137,30 Eur dydžio finansinį reikalavimą, (įvertinus palūkanas ir netesybas).
Kreditorius G. G. pateikė atsiliepimą, kuriuo prašė nutraukti RUAB ,,Būstuva“ restruktūrizavimo bylą ir patvirtinti jo patikslintą 461 181,12 Eur finansinį reikalavimą (įvertinus palūkanas ir netesybas).
RUAB „Būstuva“ generalinis direktorius pateikė atsiliepimą, kuriame nurodė, kad pritaria prašymui dėl RUAB „Būstuva“ restruktūrizavimo bylos nutraukimo, kadangi nėra galimybės pateikti teismui galutinės RUAB „Būstuva“ restruktūrizavimo ataskaitos dėl bendrovės kreditorių nesutarimo. Prašė nekelti bendrovei bankroto bylos, nes RUAB „Būstuva“ nėra nemoki, jos turimi finansiniai įsipareigojimai neviršija turto vertės.
Pažymėjo, kad nors pagal 2023 m. lapkričio 27 d. RUAB „Būstuva“ balansą, bendrovės turimo nekilnojamojo turto, ilgalaikio turto vertė - 348 Eur, iš jo 3 Eur vertės materialus turtas - statiniai ir pastatai, tačiau pagal atliktą nekilnojamojo turto vertinimą nustatyta, jog šio turto vertė yra 4 910 000 Eur.
Kreditoriai UAB „Massa group“ ir G. M. pateikė atsiliepimą, kuriuo prašė atmesti prašymus dėl RUAB „Būstuva“ restruktūrizavimo bylos nutraukimo ir nekelti RUAB „Būstuva“ bankroto bylos. Pažymėjo, kad RUAB „Būstuva“ vykdo veiklą, gauna pajamas (didžiąją dalį už parduotus nekilnojamojo turto objektus), moka einamuosius mokėjimus valstybinėms institucijoms. Be to, bendrovės kreditoriai (įskaitant trečiuosius asmenis), kurių skaičius nuo restruktūrizavimo proceso pradžios sumažėjo, yra suinteresuoti užbaigti bendrovės restruktūrizavimą, nenutraukiant restruktūrizavimo bylos, o patvirtinant galutinę bendrovės restruktūrizavimo ataskaitą. Kreditoriai pažymėjo, kad yra pasirengę daryti nuolaidas su sąlyga, jog ir kiti kreditoriai veiks panašiai.
Pirmosios instancijos teismo nutarties esmė
Kauno apygardos teismas 2024 m. kovo 12 d. nutartimi nutraukė RUAB „Būstuva“ restruktūrizavimo bylą ir iškėlė nemokumo (bankroto) bylą, nemokumo administratoriumi paskyrė Arūną Virkutį.
Teismas, įvertinęs, kad restruktūrizavimo bylos nutraukimo klausimas sprendžiamas galiojant JANĮ, nutarė taikyti JANĮ nuostatas.
Teismas nustatęs, kad 2023 m. spalio 5 d. pasibaigė terminas įgyvendinti restruktūrizavimo planą, kuris negali būti pratęstas, įvertinęs, jog per restruktūrizavimo plano įgyvendinimui skirtą terminą nebuvo patvirtinta galutinė restruktūrizavimo ataskaita, kurios patvirtinimui įstatymas nenumato galimybės paskirti papildomą terminą, nusprendė, kad egzistuoja pagrindas nutraukti RUAB „Būstuva“ restruktūrizavimo bylą JANĮ 114 straipsnio 1 dalies 5 punkto pagrindu.
Teismas pažymėjo, kad bendrovės restruktūrizavimo procesui įgyvendinti yra pasibaigę visi įstatyme numatyti terminai.
Teismas dėl kreditorių UAB „G3G“ ir G. G. prašymų patvirtinti jų patikslintus finansinius reikalavimus, įvertinus palūkanų ir netesybų dydžius, pažymėjo, kad kreditoriai neturi teisės skaičiuoti palūkanų bei netesybų, nesant priimtai ir įsiteisėjusiai teismo nutarčiai dėl restruktūrizavimo bylos nutraukimo (JANĮ 115 straipsnio 2 dalis). Be to, sprendžiant klausimą dėl restruktūrizavimo bylos nutraukimo, klausimai dėl kreditorių finansinių reikalavimų patikslinimo nesprendžiami.
Teismas, nuspręsdamas dėl bankroto bylos iškėlimo, nustatė, kad pagal 2023 m. lapkričio 7 d. RUAB „Būstuva“ balansą bendrovės turtas sudarė 1 347 775 Eur (ilgalaikis turtas - 348 Eur, pastatai ir statiniai - 3 Eur), per vienerius metus gautinos sumos - 62 244 Eur. Mokėtinos sumos ir įsipareigojimai kreditoriams buvo 2 146 643 Eur. Pateiktos Pelno (nuostolių) ataskaitos duomenimis, 2022 m. lapkričio 7 d. atsakovė veikė nuotolingai, nuostoliai sudarė 89 905 Eur. Teismas konstatavo, kad RUAB „Būstuva“ pradelsti įsipareigojimai kreditoriams viršija bendrovės turto vertę.
Teismas nustatė, kad bendrovės vadovas nurodė, jog RUAB „Būstuva“ nėra nemoki, nes jos balanse įrašyta pastatų ir statinių vertė (3 Eur) neatitinka realios statinių vertės; šioms aplinkybėms pagrįsti pateikė UAB „Inreal“ 2023 m. gruodžio 12 d. Nekilnojamojo turto rinkos vertės nustatymo ataskaitą Nr. 23/11/1342 (toliau - ir Nekilnojamojo turto vertinimo ataskaita), kurios duomenis, vertinamo nekilnojamojo turto - pastatų ir statinių komplekso, esančio valstybės žemėje, rinkos vertė turto vertės nustatymo dieną (2023 m. lapkričio 24 d.) yra 4 910 000 Eur.
Vadovaujantis Nekilnojamojo turo vertinimo ataskaitos duomenimis, buvo patikslinti RUAB „Būstuva“ finansinės atskaitomybės dokumentai, todėl 2023 m. gruodžio 31 d. bendrovės balanse įrašyta turto vertė yra 6 188 939 Eur, iš kurio ilgalaikis turtas - 4 879 940 Eur, o mokėtinos sumos bei įsipareigojimai - 2 208 551 Eur. Teismas sutiko, kad vadovaujantis šio balanso duomenimis, būtų pagrindas konstatuoti, jog bendrovės turtas viršija jos įsipareigojimus kreditoriams, tačiau nurodė, kad kreditoriai UAB „G3G“ ir G. G. prašė nesivadovauti 2023 m. gruodžio 31 d. bendrovės balanso duomenimis, kadangi bendrovė neteisėtai atliko jai priklausančio nekilnojamojo turto vertinimą ir, remdamasi Nekilnojamojo turto vertinimo ataskaita, neteisėtai ir nepagrįstai parengė 2023 m. gruodžio 31 d. balansą.
Teismas nusprendė, kad nėra pagrindo vadovautis Nekilnojamojo turto vertinimo atskaita, o kartu ir jos pagrindu patikslinto RUAB „Būstuva“ 2023 m. gruodžio 31 d. balanso duomenimis.
Teismas atkreipė dėmesį, kad per visą penkerių metų RUAB „Būstuva“ restruktūrizavimo laikotarpį nebuvo imtasi veiksmų turtui perkainoti. Turto vertinimas buvo atliktas tik neįvykdžius restruktūrizavimo plano per nustatytą terminą. Pažymėjo, kad bendrovės vadovas privalėjo tai padaryti restruktūrizavimo proceso metu, gavęs kreditorių ir įkaito turėtojų pritarimą, atitinkamai pakoreguoti restruktūrizavimo planą.
Teismas sutiko su kreditorių UAB „G3G“ ir G. G. pozicija, kad, jeigu pateikta informacija apie bendrovės turto vertę 6 188 939 Eur atitiktų tikrovę, RUAB „Būstuva“ būtų sėkmingai įvykdžiusi restruktūrizavimo planą ir būtų atsiskaičiusi su kreditoriais iki restruktūrizavimo plano įgyvendinimo termino pabaigos, kaip ir buvo numatyta plane, tačiau restruktūrizavimo planas nebuvo įvykdytas ir su kreditoriais nebuvo atsiskaityta.
Teismas pažymėjo, kad per restruktūrizavimo procesui skirtą terminą nepasiekus restruktūrizavimo tikslų - neatsiskaičius su visais kreditoriais, bet manant, jog bendrovė moki ir siekiant tęsti jos veiklą, kreditoriai turėjo galimybę nuspręsti RUAB „Būstuva“ bankroto procesą vykdyti ne teismo tvarka. Nors iš pateiktų RUAB „Būstuva“ kreditorių susirinkimų protokolų turinio nustatyta, kad šis klausimas buvo sprendžiamas, tačiau sprendimas nėra priimtas. Be to, nors atsakovė nurodo, kad yra pajėgi vykdyti einamuosius mokėjimus, vien ši aplinkybė nesudaro pagrindo konstatuoti, jog bendrovė turi pakankamai lėšų atsiskaityti su kreditoriais. Juo labiau kad ji privalėjo tai padaryti iki restruktūrizavimo plano pabaigos.
Esant nustatytoms aplinkybėms, teismas konstatavo, kad bendrovė nepajėgi atsiskaityti su kreditoriams, tai sudaro savarankišką pagrindą nuspręsti, jog bendrovė yra nemoki ir jai keltina bankroto byla (JANĮ 21 straipsnio 2 dalis, 2 straipsnio 7 dalis).
Atskirųjų skundų ir atsiliepimų į juos argumentai
Apeliantės RUAB „Būstuva“ generalinis direktorius atskirajame skunde prašo panaikinti Kauno apygardos teismo 2024 m. kovo 12 d. nutarties dalį, kuria RUAB „Būstuva“ iškelta nemokumo (bankroto) byla. Atskirasis skundas grindžiamas šiais argumentais:
Teismas nepagrįstai vadovavosi 2023 m. lapkričio 7 d. balanso duomenimis, dėl to padarė nepagrįstas išvadas dėl bendrovės nemokumo. Šiame balanse nurodoma bendrovės nekilnojamojo turto vertė (3 Eur) nėra reali šio turto vertė, dėl to apeliantė kreipėsi į turto vertintojus. Iš pateiktos Nekilnojamojo turto vertinimo ataskaitos matyti, kad turto vertė yra 4 910 000 Eur. Jos pagrindu buvo parengtas 2023 m. gruodžio 31 d. balansas, kuriame nurodyta aktuali nekilnojamojo turto vertė - 4 910 000 Eur. Būtent šia ataskaita ir 2023 m. gruodžio 31 d. balansu, o ne 2023 m. lapkričio 7 d. balansu turėjo vadovautis teismas. Akivaizdu, kad net nesant vertinimo, bendrovei priklausančių statinių vertė yra tikrai ne 3 Eur. Byloje nėra duomenų, paneigiančių Nekilnojamojo turto vertinimo ataskaitoje nurodytos turto vertės teisingumą. Teismui kilus abejonių dėl...
Turto vertinimo svarba
Įmonės turto vertinimas yra vienas iš svarbiausių aspektų restruktūrizavimo metu. Teisingas turto įvertinimas leidžia nustatyti realią įmonės finansinę padėtį ir priimti pagrįstus sprendimus dėl restruktūrizavimo plano.
Galimos problemos
Dažnai įmonės susiduria su problemomis dėl turto vertinimo, ypač jei turtas nėra likvidus arba jo vertė priklauso nuo rinkos sąlygų. Be to, kreditoriai gali nesutikti su įmonės pateiktu turto vertinimu, todėl būtina atlikti nepriklausomą turto vertinimą.
Šis atvejis iliustruoja, kaip svarbu laiku ir tinkamai atlikti turto vertinimą restruktūrizavimo proceso metu. Taip pat svarbu, kad visi suinteresuoti asmenys sutartų dėl turto vertinimo metodų ir rezultatų.
Įmonių finansų paaiškinimas | Įmonių restruktūrizavimas: atskyrimas ir vertės kūrimas
tags: #turto #vertinimas #pertvarkant #imone