Finansinė analizė yra būtina norint valdyti įmonės finansus. Be finansinės analizės įmonė pasmerkta aklai veikti rinkoje, o tai padidina jos bankrutavimo galimybes. Atlikta finansinė analizė atskleidžia, kokios yra įmonės potencialios galimybės padėčiai pagerinti. Ji nustato įmonės mokumą, likvidumą ir kitus svarbius aspektus, leidžia bankams spręsti dėl įmonės kreditavimo.
Įmonių veiklos finansinė analizė yra neatskiriama finansų valdymo ir audito dalis. Visi informacijos vartotojai, norėdami priimti optimalius sprendimus, naudojasi vienokiais ar kitokiais analizės metodais. Finansinės analizės turinys priklauso nuo to, kokių tikslų siekia analitikas, tačiau visais atvejais įvertinama verslo praeitis, esama situacija ir perspektyva.
Dabar finansinei analizei atlikti naudojama daug finansinių rodiklių, kuriuos pravartu žinoti, nes kiekvienas jų yra savaip reikšmingas analizėje, skirtingas jų skaičiavimo būdas ir kt.
Infografikas apie finansinę analizę
UAB "Vėjas" Finansinės Veiklos Analizė
Šiame darbe pateikiama UAB „Vėjas” finansinės veiklos analizė. UAB “Vėjas” buvo įkurta 1993 metais ir yra mezginių įmonė, įsikūrusi Joniškio rajone, Vilkvės kaime. Įmonėje dirba 12 darbuotojų, iš jų 8 dirba gamyboje. Įmonė filialų neturi ir mezga megztinius, švarkus, kojines, šalikus, kepures.
Finansų analizės tyrimo objektas yra įmonės finansinė veikla bei jos rezultatai, parodomi alternatyviose projektuose, apskaitose, atsakomybės medžiagoje ir kituose informacijos šaltinuose. UAB “Vėjas” finansinės analizės tikslas - įmonės veikla bei jos rezultatai, parodomi alternatyviuose projektuose, apskaitos, atskaitomybės medžiagoje ir kituose informacijos šaltiniuose.
Finansinės Analizės Turinys
Reiškiniai bei procesai, tiriami finansų analizės būdu, vyksta gamybos sferoje, teikiant paslaugas, ir finansavimo paslaugas, t.y. susiję su konkrečių ūkio subjektų finansine veikla bei jos rezultatais. Todėl finansinės analizės turinys yra kompleksinis ūkio subjektų finansinės bei ūkinės veiklos ir jos rezultatų tyrimas, siekiant tobulinti tiriamojo subjekto valdymą ir didinti jo veiklos efektyvumą bei pelningumą. Toks tyrimas atliekamas naudojant informaciją apie buvusią veiklą, atliekamą dabar ir perspektyvoje.
Visais aspektais atliktos analizės tikslas - pateikti oficialias išsamias išvadas apie įmonės finansinius rodiklius. Iš jų turime susidaryti tikrą vaizdą apie įmonės pozicijų tvirtumą rinkoje, jos dalykinius ryšius su kitomis įmonėmis. Privatūs asmenys iš analizės stengiasi gauti tokią informaciją, kuri leistų jiems savarankiškai įvertinti įmonės pozicijas rinkoje. Bankai iš tokių analizių turi gauti duomenis apie įmonės kreditingumą, ar įmonė įstengs grąžinti suteiktą paskolą. Atliekant finansinę analizę labai svarbu ieškoti tam tikrų rodiklių tarpusavio ryšių.
Horizontalioji analizė - tai dviejų ar daugiau metų finansinių ataskaitų duomenų palyginimas.
Gamybos Analizė
Asortimentas - tai ūkio šakos, pramonės įmonių gaminių ar prekybos įmonės turimų prekių sudėtis pagal tipus, rūšis ir proporcijas ir pan. Įmonės gaminių struktūros ir asortimento kitimas daro nemažą įtaką įmonės veiklos finansiniams rezultatams. Įmonė pradėdama ataskaitinį laikotarpį, planuoja ir numato tam tikrą asortimento gaminių gamybą. Dėl atskirų gaminių darbo imlumo bei pelningumo skirtumų gali būti gaunami produkcijos asortimento pokyčiai. Todėl tikslinga skaičiuoti produkcijos asortimento plano įvykdymą. Taip pat svarbu nagrinėti ir asortimento pasikeitimą lyginant su praėjusiais metais.
Toliau atliekant įmonės analizę reikia pereiti prie produkcijos gamybos ritmingumo analizės. Produkciją galima tiekti tolygiai, jeigu ritmingai organizuojama gamyba, visiškai ir tolygiai išnaudojamas gamybinis pajėgumas, t.y. be sutrikimų. Ritmingumui analizuoti dažniausiai yra sudaroma lentelė. Netolygi, neritmiška produkcijos gamyba kenkia įmonės darbo rėžimui, įvyksta prastovos dėl įmonės kaltės. Jų apmokėjimas didina gamybos išlaidas ir taip mažina pelną.
Ritmingumui įtakos turi darbo, materialių ir kintamų išteklių racionalus paskirstymas, visiškas gamybinių pajėgumų panaudojimas, geras planavimas bei darbo organizavimas. Norint nustatyti gamybos ritmingumą, reikia kiekvienos dienos faktinių produkcijos gamybos apimtį palyginti su dienos užduotimi, numatyta pagal grafiką. Bendrą gamybos ritmingumą galima vertinti remiantis ritmingumo arba variacijomis. Taip pat analizuojant gaunamos produkcijos ritmingumą, svarbu ištirti gamybos ritmingumą pagal konkrečios produkcijos rūšis, natūrinę išraišką, net bendroji ir pagaminta produkcija vertine išraiška neatskleidžia struktūrinių ir kokybės patikrinimų, susijusių su vienu gamybos kainų padidėjimu, o kitų sumažėjimu. Ritmingumo analizė natūrine išraiška pagal atskirus gaminius, atskleidžia ne tik bendrą produkcijos gamybos kiekį, bet ir struktūrinius palyginimus su planu.
Neritmišką gamybos procesą sąlygoja objektyvus ir subjektyvūs veiksniai: bloga darbo drausmė, įvairių tarnybų nesuderinta veikla. Pagrindinė ritmingumo darbo priemonė ir sąlyga - darbas pagal nustatytą grafiką. Skubant vykdyti užduotis, kurios dėl neritmiško darbo buvo neatliktos, didėja nekokybiškos produkcijos apimtys, brokas ir t. t. būtina atlikti ritmingumo analizę.
Pelningumo, Kaštų ir Pardavimų (PKP) Analizė
Kiekvienas turto savininkas nepriklausomai nuo savo veiklos pobūdžio siekia gauti kuo didesnį pelną. Todėl visada svarbu žinoti, kokias galimybes jis turi šiam tikslui pasiekti ir kokie veiksniai lemia pelningą veiklą. Įmonės vadovams bei vadybininkams pasirinkti tinkamiausius sprendimus gali padėti pardavimų apimtis, kaštų ir pelno funkcinės savybės (PKP) analizė, dar vadinama lūžio taško analize.
Momento, kuriame pardavimai susilygina su kaštais, nustatymo metodas vadinamas lūžio momento analize. Tai yra pastovių ir kintamų kaštų, pardavimų ir pelno tarpusavio priklausomybės tyrimo analitinis metodas. Kai pardavimai viršija arba krenta žemiau lūžio momento, šis momentas parodo firmos pelno arba nuostolių dydį.
Nenuostolingumo arba kritinio pelningumo lūžis yra toks parduotų prekių (paslaugų) kiekis arba pardavimų apimtis pinigine išraiška, kuris garantuoja firmos pardavimus be nuostolių, t.y., pardavimų apimties ir išlaidų apimties susilyginimą (nulinį pelną). Taip yra todėl, nes vienos firmos išlaidos, vadinamos kintamos, tiesiogiai priklauso nuo pardavimų apimties, o tuo tarpu kitos - vadinamosios pastovios - nuo šios apimties nepriklauso. Todėl juo daugiau parduodama produkcijos, tuo mažesnė pastovių išlaidų dalis tenka kiekvienam parduodamam gaminiui ir atvirkščiai.
Lūžio taško grafikas
Pelningumo arba nuostolingumo lūžio apskaičiavimai plačiai taikomi finansams valdyti. Jie paprastai numatomi verslo planuose, investiciniuose projektuose. Be tokių apskaičiavimų neverta pradėti naujos gamybos arba teikti paslaugų. Reikia nuolat artėti prie pelningumo lūžio ir jį peržengti. Galima padaryti išvadą, kad lūžio momento analizė būtina kiekvienai jau veikiančiai ar dar tik besisteigiančiai įmonei. Lūžio taškas parodo įmonės nuostolių riziką.
Finansiniai Rodikliai
Kad įmonė sėkmingai plėtotų savo veiklą, turi siekti gerinti savo finansinius rodiklius: pelningumą, mokumą, veiklos efektyvumą, pelną bei rizikos prognozavimą. Įmonių finansinei būklei įvertinti yra naudojama gana daug rodiklių, kurie parodomi balanse, pelno ir nuostolio, pinigų srautų ir kitose ataskaitose. Daugelis rodiklių tarpusavyje susieti ir iš jų galima išskaičiuoti kitus rodiklius.
Pelningumas
Pelningumas yra labai svarbus įmonės veiklos rodiklis. Bendriausia prasme pelnas suprantamas kaip teigiamas įmonės tam tikro laikotarpio (dažniausiai finansinių metų) ūkinės veiklos rezultatas. Tačiau šis rodiklis ne visada atspindi įmonės veiklos efektyvumą. Apskritai, grynasis pelningumas, apskaičiuotas kaip grynojo pelno, t.y., atskaičius mokesčius, santykis su pardavimų suma, yra rodiklis, parodantis, ar pelningas yra pardavimo procesas ar ne. Pagal šiuos rodiklius yra sprendžiama, kokią realią naudą gaus akcininkai ir investuotojai, rizikuodami investuoti savo kapitalą.
Mokumas
Įmonė yra moki, kai nagrinėjamu laikotarpiu turi ne mažiau mokėjimo priemonių, kaip ir įsipareigojimų. Trumpalaikio turto, kurį sudaro pinigai, jiems palyginti ekvivalentai ir kiti trumpalaikio turto elementai, ir trumpalaikių įsipareigojimų skirtumas (dar vadinamas grynuoju apyvartiniu kapitalu) parodo įmonės mokumą. Esant atvirkštinei situacijai įmonė yra nemoki. Trumpalaikiai įsipareigojimai priskiriami skoloms, kurios turi būti sumokėtos per 12 mėn. nuo balanso sudarymo datos. Šaltinis, iš kurio yra sumokamos šios skolos - tai trumpalaikis turtas. Taigi įmonės apyvartinis kapitalas - tai kapitalas, likęs įmonės žinioje sumokėjus visas trumpalaikes skolas.
Trumpalaikis mokumas siejamas su įmonės sugebėjimu apmokėti trumpalaikius finansinius įsipareigojimus. Šie rodikliai geriausiai atspindi įmonės finansinę būklę suėjus jų mokėjimo laikui.
Įmonės įsiskolinimas vadinamas ilgalaikiu ir mokėtinas pagal kontraktus vėliau negu po vienerių metų. Todėl kreditoriams labai aktualu nustatyti, ar įmonė bus moki po kelerių metų, t.y. suėjus mokėjimo terminui, kada reikės gražinti ne tik pasiskolintas lėšas, bet ir palūkanas. Tai verčia analizuoti įmonės ilgalaikį mokumą remiantis turima apskaitine informacija. Šiai būklei apibūdinti yra sukurta keletas rodiklių, kurių apskaičiuojamieji elementai yra akcinis kapitalas, ilgalaikiai įsipareigojimai, pelnas ir kita. Šie rodikliai yra svarbiausi realizuojant įmonės ilgalaikį mokumą, todėl, kad jie geriausiai parodo įmonės sugebėjimą laiku gražinti skolas.
Veiklos Efektyvumas
Sklandžiam gamybos ciklui reikia finansavimo, nes tik taip galima pagreitinti lėšų apyvartos procesą. Pinigų srautas, kuris aprūpina gamybos ar paslaugų procesą, mobiliausiomis mokėjimo priemonėmis - pinigais, garantuoja gamybos ar finansinės veiklos efektyvumą. Gauti už parduotas prekes pinigai kompensuoja gamybos išteklių išlaidas, padarytas per ataskaitinį laikotarpį gamybos proceso metu. Tokiu atveju, kai įmonei neužtenka savų pinigų, naudojamasi kreditais.
Veiklos efektyvumas suprantamas kaip racionalus lėšų gamybos procese cirkuliavimas, duodantis teigiamą gamybos rezultatą, t.y. greitą gamybos proceso ciklą, kurio metu ne tik sukuriamas pelnas bet ir pinigų srautas, reikalingas gamybos proceso tęstinumui palaikyti.
Veiklos efektyvumo rodiklių apskaičiavimo formulės ir rodiklių pagrindinės charakteristikos leidžia susidaryti bendrą vaizdą apie tam tikrų rodiklių įtaką įmonės finansinei būklei.
Trumpalaikis ir Ilgalaikis Turtas
Trumpalaikis turtas - tai turtas, kuris įmonės veikloje naudojamas ne ilgiau, kai vienerius finansinius metus. Tai atsargos, nebaigta gamyba, pagaminta produkcija, pirktos prekės, skirtos perparduoti, per vienerius metus gautinos sumos ir kt. Todėl turtas laikomas vienu svarbiausiu ir būtinų įmonės gamybos išteklių, nes be jo įmonė negali funkcionuoti. Čia svarbu yra nustatyti, ar įmonė pakankamai juo apsirūpinusi, ar sistemingai papildo visus būtinus trumpalaikio turto išteklius. Paliginus šiuos rodiklius su praėjusių laikotarpių rodikliais, galima nustatyti trumpalaikio turto elementų panaudojimo efektyvumo tendencijas, jų buvimo įmonėje trukmę, t.y. apyvartumą ir nustatyti kaip greitai, įmonė gali tą turtą paversti pinigais.
Ilgalaikis turtas - tai įmonės ekonominiai ištekliai, kuriais numatoma naudotis įmonės veikloje ir uždirbti pajamas ilgiau nei vienerius finansinius metus. Ilgalaikis turtas dažniausiai sudaro didžiausią lyginamąjį svorį įmonių turto sudėtyje, ir turi labai svarbią reikšmę įmonės ūkinei, gamybinei ir komercinei veiklai organizuoti bei plėtoti. Todėl šiai analizei turi būti skiriama daug dėmesio. Ilgalaikis turtas turi būti įvertintas to turto faktine įsigijimo arba jo gamybos savikaina. Ypač svarbus yra įmonės materialus turtas, kadangi jis tiesiogiai dalyvauja kuriant materialines gėrybes. Todėl tikslinga daugiau dėmesio skirti materialiojo ilgalaikio turto analizei, nustatant jo sudėties kitimą, techninę būklę, skaičiuojant susidėvėjimo, atnaujinimo, nurašymo ir kitus koeficientus
Turto struktūra
Pelnas
Įmonės ūkinės, komercinės veiklos vertinimo kriterijus yra finansinis rezultatas (pelnas arba nuostolis). Norint nustatyti ir objektyviai įvertinti įmonės pelną, būtina atlikti išsamią visų įmonės ūkinę komercinę veiklą, apibūdinančių rodiklių analizę. Analizuojant pelną, keliami tokie uždaviniai: nustatyti pelno plano pagrįstumą ir jo ryšį su kitais finansinio plano rodikliais, įvertinti ataskaitinio laikotarpio pelno plano įvykdymą, jo dinamiką ir sudėtį, įvertinti pelno kitimą nulėmusius veiksnius bei numatyti neigiamų veiksnių pašalinimo galimybes. Turint atsakymus į iškeltus uždavinius, galima prognozuoti įmonės pelno gavimo galimybes ateityje.
Išvados
Finansinė analizė yra viena iš aktyviausių įmonės valdymo sistemos funkcijų. Ji padeda įmonės vadovams priimti optimalius valdymo sprendimus, racionalius jų variantus.
Produkcijos Asortimentas
Produkcijos asortimentas apibūdina gaminamos produkcijos visumą jos įvairovės požiūriu. Vieni gaminiai gali būti brangūs, kiti - pigūs, vieni pelningi, kiti - ne. Todėl reikia išanalizuoti jų sudėtį, struktūrą, asortimento plano įvykdymą. Įmonė pradėdama kiekvieną atsakingą laikotarpį, planuoja savo veiklą ir numato tam tikro asortimento gaminių gamybą.
Kadangi tai nėra pagrindinė įmonės produkcija, tai plano neįvykdymas nėra labai didelis gamybos trūkumas. Analizuojant labai svarbu suvokti ar neviršytas tų gaminių planas, kurių pardavimas ribotas.
Produkcijos Gamybos Ritmingumas
Produkcijos gamybos ritmingumas yra svarbus įmonės veiklos rodiklis, kuris parodo produkcijos gamybos tolygumą vykdant metų gamybos užduotis.
Jis rodo, kad 89,42 proc. P-8,9 Lt.
Bendras Pardavimų Pelningumas
Visi šie rodikliai buvo skaičiuojami pelno nuostolio ir balanso ataskaitų pagalba. Bendras pardavimų pelningumas atspindi įmonės pelningumą, susijusį su pagrindine jos veikla.
Pirmais rodiklis rodo, kad bendras pardavimų pelningumas padidėjo. Taip atsitiko todėl, kad įmonės pardavimai tais metais sumažėjo, tuomet sumažėjo bendras pelnas. Trečias rodiklis rodo, kaip pakito turto pelningumas. Turto pelningumas.
Trumpalaikio Mokumo Koeficientas
Bendrojo trumpalaikio mokumo koeficiento skaičiavimas:
Bendrojo trumpalaikio mokumo koeficientas = trum.turtas / Trump.
tags: #trumpalaikio #turto #padidejimas #naudingas